卓达平，又回来了。这个28岁的年轻人曾凭借他对借贷市场的嗅觉，在大学毕业半年内开上人生的第一辆奥迪车，也曾因年少轻狂，在商海浮沉中亏到浑身上下仅剩500元，离开深圳这个令他痴迷的城市，但现在他又回来了。
这一次归来，他不仅成了飞鸟金融这家P2P网贷平台的CEO，还与合伙人成功创立了佛山信必隆汽车贸易有限公司、梅州融盛汽车贸易有限公司和深圳融盛汽车贸易有限公司三家汽车金融公司。
不少人对汽车金融这个词汇陌生，但实际上汽车金融在中国由来已久。早在上世纪90年代汽车出租服务开始崛起时就已出现，那时候的头脑精明商人借用按揭的方式从汽车公司买来汽车出租，赚取中国私营经济萌芽的第一桶金。这种按揭的消费方式后来被称为汽车融资租赁。汽车融资租赁也是汽车金融行业最普遍的服务模式。
尽管由来已久，但国内汽车金融的发展步调缓慢。改革开放30余年来，国内汽车融资租赁的购车比例还不及整体购车比例的20%。但现在，随着互联网金融市场的细分化，国内出现了一批以汽车金融为主的P2P网贷平台。乘风互联网金融，汽车融资租赁行业有望大踏步发展。
网贷平台竞争白热化
卓达平个子清瘦，混入大学生群体中，你很难把他和他们区分开，唯一与众不同的是他双眼下那一层厚厚的黑眼圈，那是长期熬夜导致的。就在4月1日，他还在朋友圈发布一张和团队熬夜到天亮整理路演素材的照片。飞鸟金融的另一个创始人凌海明说，“卓总的小宇宙无比发达，十分执着，坚定一件事会不留余力的去完成。”
卓达平不得不用心，他面临的是最好的时代，也是最坏的时代。
今年政府工作报告首次提出了“互联网+”概念，并对外明确将会制定了“互联网+”行动；十二届全国人大二次会议上，国务院总理李克强提出要促进互联网金融健康发展；此前，证监会还成立以服务互联网金融的普惠金融部。种种迹象表明，受监管层支持的互联网金融正迎来发展高峰期。
2014年12月，飞鸟金融正式上线。这家新兴的网贷平台在享受政策利好的同时，也面临着同行间白热化的竞争。
据第三方网站网贷之家数据， 2014年新上线的P2P平台就有1228家，这一数据还将被刷新。也就是说，几乎每天都有近三四家新的网贷平台诞生。
和网贷行业庞大的成交量一致的是天价推广费用。卓达平告诉记者，“我一朋友的平台，去年花了2000万换来1个亿成交量。”
从线上到线下，在推广上，各家网贷平台频出奇招。除了在百度联盟上付费推广外；公交车站牌、高速公路吊牌这些传统的户外广告模式也被惦记上；甚至有人想出让员工穿着印有公司二维码的夹克上下班；也有的出动了快递员，在快件派送的同时，给收件人奉上一本宣传册。
据业内专家估测，P2P网贷平台的推广费一般会占到待收金额的7—10%左右，而以目前网贷平台数以亿计、十亿级别的体量计算，动辄数千万的推广费用并非新鲜事。
几乎所有像飞鸟金融这样刚上线的网贷平台都陷入了两难局面，不烧钱打广告将因为缺乏名气而倒在浪潮中，烧钱打了广告则意味着预算加大，有可能因为费用透支死得更快。这样的矛盾，2011年团购网站“千团大战”时也曾出现过。
汽车融资租赁成混战突围点
对于刚入场P2P网贷行业的新平台来说，像初期时一些平台在信用贷款、企业贷款、购房贷款、票据等业务上全方位的覆盖显然不现实，专注某一行业，致力于“小而美”反而更为实在。但如何寻找“小而美”的行业却是不少创业者面临的难题。
这一点，卓达平既不幸又幸运。
2011年，刚从广州大学毕业的卓达平在深圳当了一名信贷业务员。彼时，深圳市的借贷市场游离于监管之外，遍地可见贷款人，短短时间内卓达平积聚了数十万元的财富。毕业半年后，卓达平开上了人生的第一台奥迪汽车。
看到利润可观，卓达平和发小凌海明创办了信贷业务公司。赚到了人生第一桶金的卓达平有点飘飘然，后来甚至自己放贷。但此时深圳的信贷市场已经开始恶化，“经过四个多月，我们亏了，其中我亏得算是血本无归，全身上下只剩500块。这段经历时时提醒我要谨慎，因为我不能再一次创业失败。”卓达平说。
解散公司、变卖汽车还债后，怀揣着最后的500元，卓达平跑到佛山投靠了一位远房表兄马智强。当时佛山市的汽车融资租赁正火，政策也宽松，他和马智强合计了一下，两人注册了佛山信必隆汽车贸易有限公司，一人出钱一人出力，两人各占一半的股份。从此，卓达平正式入驻汽车金融行业。
尽管中国的汽车金融发端于上世纪90年代，但三十多年来发展缓慢。全球70%的汽车销售经由汽车金融实现，其中美国占比接近90%，日本、西欧等国占比接近70%，而巴西、印度等新兴经济体的比例也接近85%。但国内汽车金融购车的比例却长期低于20%。
造成汽车金融发展缓慢的原因一方面源于社会信用体系不完善，另一方面源于国内政策控制。在2008年重新修订《汽车金融公司管理办法》之前，国内汽车金融公司被界定为非银行金融机构，融资渠道狭窄，业务资金主要是股东单位3个月以上存款和银行间拆借。另外，融资业务受限，业务范围仅限于汽车零售贷款、批发贷款。
随着国内个人信用系统建立以及政策逐渐宽松，汽车金融处于快步发展中。据中国汽车流通协会数据，2015年底时，汽车消费金融市场金额将达到6700亿元，其中，汽车融资租赁公司贷款金额将达1600亿元，占比24%。
支撑汽车融资租赁行业坚挺动力还在于国内不断扩张的汽车消费市场。据中国汽车工业协会数据，2014年中国汽车产销2372.29万辆和2349.19万辆，同比增长 7.26%和6.86%。
珠三角地区是国内汽车金融最为活跃的区域之一。根据卓达平介绍，小作坊坊主、工地老板、刚工作不久的小白领都是信必隆汽贸的主要客户。这部分群体，由于难以通过商业银行严格的借款资质审查，一般会转向汽车金融公司以按揭方式购车。
受益于大环境和市场利好，短短两年时间内，卓达平又分别在梅州和深圳两地与人合伙开办了融盛汽车贸易有限公司。
2014年，卓达平开始筹划飞鸟金融上线事宜，对接汽车金融公司的相关贷款业务。期间他遇到了另一个合伙人朱宏涛，朱宏涛在中国银行广东省行信用卡中心系统，有着多年的信用卡系统开发经验，又是个老投资人。朱宏涛觉得汽车融资租赁有亮点，另外有车在手，风险可控，两人一拍即合。
在业务模式上，飞鸟金融是一个中介平台，旗下一车e宝和质押车标业务分别对应汽车金融公司的融资租赁业务和质押车业务。飞鸟金融与信必隆汽贸和融盛汽贸合作，在线上实现车主与投资人的债权转让。出于风险考虑，两个项目的资金配比分别为45％:55％。这样做的考虑是，万一遇到逾期坏账或者挤兑风波，也能迅速通过汽车变现，保障投资人权益。
据不完全统计，国内不少P2P网贷平台已经看见了这片蓝海，纷纷涉水汽车金融。除了飞鸟金融外，还有宜车贷、融租Ｅ投、惠车贷等。汽车金融与互联网金融的之间的化合反应已逐渐催发。
P2P线下运作仍是主流
在飞鸟金融未来５年的规划里，飞鸟金融将建成一个集P2P平台、汽车融资租赁公司和汽车资产管理公司的金融控股集团。借由P2P平台实现向整个线下的整个金融市场扩张，同样是行业的大趋势。
就在不久前，宜信宣布今后5年将自建1000个基层金融服务网点。红岭创投也对外宣布，将在全国布设体验店，目前其全国拥有70多家体验店。

在不少投资者看来，融合线下运作并非没有好处。在征信系统还未完善，监管尚未规范化的当下，纯粹线上运作的违约风险很高。
知名互联网金融观察家蓝天认为，英美国家的互联网金融建立于高度发达的互联网行业，而中国的互联网金融，尤其是P2P网贷却生根于传统金融土攘。一家P2P网贷平台的背后已经有着庞大的金融集团，或者和金融集团有着千丝万缕的联系。惯性之下，中国的P2P网贷还将长期融合线下运作。