作为银行间债券市场重要金融基础设施,上海清算所近三年服务融资租赁行业企业发行债券(含资产证券化产品)面额超万亿元,有力支持相关企业融资,募集资金主要用于偿还发行人有息债务,部分用于补充流动资金、新增资产或融资租赁项目的投放,进而优化企业的资产负债结构。融资租赁企业相关产品发行总体呈现以下特点:

  在发行登记券种及期限方面,以资产支持票据(含资产支持商业票据)、超短期融资券和中期票据为主,发行规模亦呈逐年增长趋势,以中期票据为例,2020-2022年占融资租赁企业在上海清算所发行债券总规模的比重由约8.7%上升至约16.1%,期限覆盖1年以下至5年以上。

  在发行方式方面,融资租赁企业主要产品以公开发行为主,定向发行的债务融资规模占比近30%。采用定向发行模式发行债券,注册流程、披露方式相对简化,未来仍有较大发展空间。

  在发行品种方面,近年来,融资租赁企业创新发行了多种贴标主题债券,包括碳中和债、可持续发展挂钩债、转型债券、社会责任债券、乡村振兴债、革命老区债、科创票据等。募集资金用于符合国家重要决策部署的重点领域,包括绿色产业、低碳转型、乡村振兴、科技创新等。

  在主题金融债发行方面,2022年以来,上海清算所服务“浦银金融租赁”等企业发行货运物流主题金融债,为相关货运物流企业提供延期还本付息、续作、新增投放等金融支持,有效引导资金聚焦支持交通物流保通保畅等重点领域,打通制约国民经济循环关键堵点。

  在发行渠道方面,通过多渠道发行等模式拓展投资人群体,投资者结构更加多元。包括面向“债券通”渠道的境外投资人;另外,境内券商自营、理财子公司、资产管理公司、信托、基金及境外银行的境内子公司也积极参与。投资者结构跟随银行间市场投资人群体的拓展而不断丰富。